Analiza bilančne likvidnosti: koncept, izračunani kazalniki

Analiza likvidnosti ravnotežje - to je ena od prvih in najpomembnejših faz proučevanja finančnega stanja organizacije. Izvaja se, da bi lahko ocenili solventnost podjetja, to je njegovo sposobnost plačevanja pravočasno in v celoti nastale obveznosti z dobavitelji, upniki in drugimi udeleženci na trgu.

Splošni pojmi

Analiza bilančne likvidnosti je sestavljena iz primerjave velikosti sredstev organizacije, ki je sistematizirana glede na njihovo likvidnost in razvrščenih v padajočem vrstnem redu, ter obveznosti iz obveznosti, razvrščenih po ročnosti, da bi se ta obdobja povečala. Hkrati se sredstva in obveznosti razčlenjujejo na ločene skupine glede na njihovo likvidnost in unovčljivost. Glavni cilj, ki ga zasleduje analiza likvidnosti bilance stanja, je ugotoviti, v kolikšni meri sredstva podjetja pokrivajo obstoječe obveznosti. Hkrati je rok za preoblikovanje sredstev v denar (ki določa njihovo likvidnost) enak času odplačila obveznosti (nujnost vračila).

Kdaj je ravnotežje tekoče?

Saldo se prizna kot absolutno likviden, če so izpolnjeni vsi naslednji pogoji:

• NSO <NLA;
• KSP <BRA;
• Iverne plošče <MRA;
• TRA <PSP.

Pojasnila: NSO - najnujnejše obveznosti, NLA - najbolj likvidna sredstva, PSC - kratkoročne obveznosti, BRA - hitro tržno premoženje, DSP - dolgoročne obveznosti, MRA - počasna sredstva, TPA - težko prodajna sredstva, PSP - trajne obveznosti. Absolutna likvidnost bilance je zagotovljena z izpolnjevanjem prvih treh pogojev. Toda če se ne upošteva zadnja neenakost, analiza likvidnosti bilance stanja kaže, da se minimalni pogoj za finančno stabilnost podjetja ne upošteva. V tem primeru lahko podjetje opazi pomanjkanje lastna sredstva v obtoku. Teoretično lahko pri analizi bilančne likvidnosti domnevamo, da je pomanjkanje sredstev v eni skupini sredstev mogoče nadomestiti v denarju za presežek v drugi skupini. Vendar v dejanskih dejanskih plačilnih razmerah sredstev družbe z večjo likvidnostjo ni mogoče nadomestiti z manj likvidnimi.

Ocene

Analiza likvidnosti in solventnosti banke ali drugega podjetja je nemogoča brez izračuna naslednjih kazalnikov:

1. Trenutna likvidnost. Ta kazalnik prikazuje plačilno sposobnost (s pozitivno vrednostjo) ali plačilno nesposobnost (z negativno vrednostjo) organizacije ob upoštevanju prihodnjih prejemkov iz terjatev v naslednjem obdobju. Po formuli TL = (NLA-BRA) - (NSO + KSP).
2. Perspektivna likvidnost. Ta kazalnik je predvidena solventnost na podlagi primerjave prihodnjih plačil in prejemkov: PL = MRA-DSP.

Za oceno kreditne sposobnosti celotne organizacije je treba izračunati celotni količnik likvidnosti. Z uporabo tega razmerja lahko analizirate spremembe v podjetju glede financ.